11家银行逾期贷款上升 银行坏账率反弹堪忧

在上半年的一片繁华背后，大部分上市银行的逾期贷款出现增加趋势，这给未来银行业的资产状况走势蒙上了一层隐忧。  

根据国泰君安的统计，截至6月30日，A股14家上市银行中， 共有11家逾期贷款余额比年初有所增加，其中有5家逾期贷款余额与总贷款占比也有所增加，而且不良贷款余额上升的银行之逾期贷款和占比也都上升。  

例如，工行“已逾期贷款”余额达到1098.16亿元，较上年末增加111.7亿元(或11.32%)，在各项贷款中的占比为2.5%，较上年末上升0.1个百分点；建行“已逾期贷款”达到953.71亿元，较上年末增加了45.18亿元(或4.97%)；其中逾期3个月以内的增加了120.46亿元；中信银行（601998行情,爱股,资讯）逾期贷款较上年末增加16.76亿元，增幅15.69%等。  
逾期贷款增加成因难解  

“作为一个普遍现象和客观指标，这意味着未来上市银行的不良贷款余额会趋向增加。不过，关键是其中会有多少转化为不良贷款。”国泰君安分析师伍永刚对记者说。据其分析，从谨慎的视角看，未来一年，银行业的不良率可能会小幅回升，但预计不会超过0.5个百分点；不良贷款余额的增加则慢慢会成为常态，因为银行的贷款规模也在增加。  

他分析认为，银行逾期贷款普增的原因可能有三：一是今年四川地震；二是宏观经济下行中一些中小企业、外贸企业遇到经营困难，财务上出现问题；三是一些还款者利用了还款中的“7天缓冲期”，这使得一个特定时点上的统计显的逾期贷款余额比较多。  

“不过，总体上看，应该还是与宏观经济下行有一定关系。不然没法解释几乎所有的银行都出现这个问题。”伍永刚说。不过由于数据披露的问题，目前所增加的逾期贷款究竟具体出现在哪些主要领域，分析师尚不能准确评估，现在也只能猜测认为存在于一些高风险行业。

海通证券（600837行情,爱股,资讯）分析师范坤祥指出，这些逾期增加可能会发生在诸如制造业、房地产业、批发零售业、以及交通运输业，以及个贷。“从统计、这些行业自身的固有特性、以及国外的情况来看，这些领域会风险偏高，相反公用事业、教育等其他行业则比较低。”他说。 

“此外一个困难是，一些相互矛盾的现象，让人无法判断各家银行的逾期贷款究竟是经济下行的影响，还是房地产波动的影响，抑或风险控制水平以及会计处理的差异。”范坤祥说。 

此间案例诸如，半年报出来之前，出于对广东、深圳等地房价的担忧，分析师普遍对深发展房贷领域的资产质量有所担忧，但结果却显示，该银行在该领域并未受到影响；而另一些股份制银行，在解释其个贷逾期贷款和不良贷款余额增加时，引用了地震因素，但这些银行在灾区的信贷规模和客户分布情况却并未披露，以常规推算，因其在当地网点较少，不应如此。 

再有，公布的逾期统计口径的不一，也对评估带来一定影响。例如，大部分银行的“逾期”指的是本金或利息逾期，且只要超过合同规定期限一天即纳入其中，但招行公布的统计则是指在逾期三个月以上的贷款。在此口径下， 其逾期贷款余额和比例均比去年末有所下降。